本期知識索引

一、基金的信息披露

1.基金的信息披露主要包括哪些內容，有什么作用

2.披露基金募集信息主要有哪些文件

3.披露基金運作信息主要有哪些文件

4.基金臨時信息披露主要有哪些文件

5.基金年度報告有哪些內容

二、基金的利潤分配

1.基金的利潤分配政策有哪些

2.封閉式基金的利潤分配原則是什么

3.開放式基金的利潤分配原則是什么

4.貨幣基金利潤分配原則是什么

一、基金的信息披露

1.基金的信息披露包含什么，又有怎樣的作用？

基金信息披露是指基金市場上的有關當事人在基金募集、上市交易、投資運作等一系列環節中，依照法律法規規定向社會公眾進行的信息披露。透明度較高是基金的一個突出特點，這主要得益于基金的強制信息披露制度。強制信息披露制度可以有效防止利益沖突與利益輸送，有利于投資者利益的保護。

2.基金募集信息披露都包含哪些內容？

披露基金募集信息的文件主要有基金合同、托管協議、招募說明書、基金份額發售公告和基金合同生效公告等。

3.基金運作信息披露都包含哪些內容？

披露基金運作信息主要有凈值公告、定期報告（包括季度報告、半年度報告和年度報告）以及上市交易公告書等文件。其中，上市交易公告書是指獲準在證券交易所上市交易的基金，在其上市交易的三個工作日前由基金管理人編制并披露基金相關信息的公告。披露基金上市交易公告書的基金品種主要有封閉式基金、上市開放式基金（LOF）和交易型開放式指數基金（ETF）等。

4.基金臨時信息披露主要有哪些內容？

披露基金臨時信息主要為臨時報告和澄清公告?；鹋R時報告的事件包括基金份額持有人大會的召開，提前終止基金合同，延長基金合同期限，轉換基金運作方式，更換基金管理人或托管人，基金管理人的董事長、總經理及其他高級管理人員、基金經理和基金托管人的基金托管部門負責人發生變動、涉及基金管理人、基金財產、基金托管業務的訴訟，基金份額計價錯誤金額達基金份額凈值的0.5%，開放式基金發生巨額贖回并延期支付，基金改按估值技術等方法對長期停牌股票進行估值等等。在基金合同期限內，在任何公共媒體中出現或者是在市場上流傳的信息可能對基金份額價格或者基金投資者的申購、贖回行為產生誤導性影響的，相關信息披露義務人知悉后，應當立即對該消息進行公開澄清。

5.基金年度報告有哪些內容？

基金年度報告是指，在會計年度結束后90天內公告的反映基金全年的運作及業績情況的報告。除中期報告應披露的內容外，年度報告還必須披露基金過去三年的利潤分配情況、托管人報告、審計報告等內容。

基金投資者可以通過基金年度報告，對基金進行最全面的檢視，從行業持倉和個股配置，以及基金管理人和基金托管人的基本狀況和管理人對未來市場的看法，到分紅制度等，可以作為基金投資者是否進行交易操作的重要參考。

二、基金的利潤分配

1.基金的利潤分配政策有哪些？

基金的利潤分配政策包括不分紅、到點分紅和定期分紅三種。不分紅是指基金不進行收益分配，將可分配利潤列入本金進行再投資，體現為基金份額凈值的增加，這種情況下，基金份額持有人可通過贖回基金份額的方式實現基金投資收益。到點分紅是指當基金滿足基金合同約定的收益分配條件時則進行收益分配的基金收益分配政策，例如每份基金份額的可供分配利潤大于一定金額，基金份額凈值增長率超過某一指標或一定比率，基金份額凈值超過一定金額等。定期分紅是指基金在基金合同約定時點進行收益分配的基金收益分配政策，如果滿足收益分配條件，則進行收益分配，例如每半年末、每季度末或每月末等。

2.封閉式基金的利潤分配原則

封閉式基金的利潤分配每年不得少于一次，封閉式基金利潤分配比例不得低于基金年度可供分配利潤的90%。封閉式基金當年利潤應先彌補上一年度虧損，然后才可進行當年分配。封閉式基金一般采用現金方式分紅。

3.開放式基金的利潤分配原則

我國開放式基金按規定需在基金合同中約定每年利潤分配的最多次數和基金利潤分配的最低比例。利潤分配比例一般以期末可供分配利潤為基準計算。開放式基金的分紅方式包括現金分紅和分紅再投資轉換為基金份額兩種方式。

4.貨幣基金利潤分配原則

對于每日按照面值進行報價的貨幣市場基金，可以在基金合同中將收益分配的方式約定為紅利再投資，并應當每日進行收益分配。當日申購的基金份額自下一個工作日起享有基金的分配權益；當日贖回的基金份額自下一個工作日起不享有基金的分配權益。因此，周五申購的貨幣市場基金并不參與周末的分紅，周五贖回的貨幣市場基金仍可享受到周末的分紅。貨幣市場基金采取“每日計算收益、按月結轉份額”的方式對投資者分配收益，通常用“萬份收益”、“七日年化收益率”來衡量貨幣基金利潤分配的多少。

風險提示：以上內容主要來自中國基金業協會發布的“基金知識”專欄，建信基金力求本欄目信息準確可靠，但對這些信息的準確性和完整性不做保證?；鹩酗L險，投資需謹慎。投資人應當認真閱讀《基金合同》、《招募說明書》等基金法律文件，了解基金的風險收益特征，并根據自身的投資目的、投資期限、投資經驗、資產狀況等判斷基金是否和投資人的風險承受能力相適應?；鸬倪^往業績并不預示其未來表現，基金管理人管理的其他基金的業績并不構成基金業績表現的保證。